Рекордно высокие темпы инфляции распространяются по всему миру, может ли криптовалюта облегчить часть боли? (мнение)

Состояние мировой экономики, похоже, находится в состоянии нокдауна. Годы финансового бума после кризиса 2008 года закончились вспышкой пандемии COVID-19 в начале 2020 года. Меры социального дистанцирования и правила самоизоляции серьезно парализовали производство, в то время как многие центральные банки решили печатать колоссальные суммы бумажной валюты в попытка залатать экономические пробелы.

Два года спустя этот переезд (в сочетании с войной между Россией и Украиной и ее экономическими последствиями, включая экономические трудности, такие как проблемы с цепочками поставок, заоблачный спрос и производственные затраты) привел к росту инфляции во многих странах. В марте инфляция в Турции достигла рекордно высокого уровня в годовом исчислении – 61,1%. Такие страны, как Соединенные Штаты и Великобритания, также сильно пострадали.

Когда в 1980-х темпы инфляции резко возросли, большинство людей инвестировали свои падающие бумажные валюты во что-то, что может сохранить ценность в будущем, например в недвижимость или золото. Однако сегодня у нас есть криптовалюты, и некоторые жители пострадавших стран, похоже, уже заинтересованы в диверсификации с помощью класса активов.

Ведущие экономики принимают на себя большой инфляционный удар

При наблюдении за мировым финансовым кризисом стоит начать с самой сильной экономики – США. В апреле этого года индекс потребительских цен (ИПЦ) составил 8,5%, что является рекордно высоким показателем за последние 40 лет.

Причинами негативной статистики могут быть решение ФРС напечатать триллионы долларов во время пандемии коронавируса и заоблачные цены на электроэнергию и газ из-за военного конфликта между Россией и Украиной.

Но не все так просто, так как проблемы начались задолго до войны в Европе. Проблемы с цепочками поставок уже нанесли ущерб местной (и мировой) экономике и только усугубились в последние месяцы. Труднее найти сырье и рабочую силу, что приводит к меньшему количеству производимой продукции и меньшим запасам, в то время как спрос остался прежним или, возможно, даже увеличился.

Эффект более чем заметен. И хотя расходы на транспорт, жилье, еду и все другие расходы растут с каждым днем, требуется время, чтобы заработная плата людей достигла уровня, необходимого для того, чтобы справиться с турбулентностью. Таким образом, многие люди начали искать решения, а те, у кого был опыт и финансовые возможности, распределяли часть своего богатства в драгоценных металлах, недвижимости, облигациях, акциях и цифровых активах.

Многочисленные финансовые эксперты и сторонники криптографии описывают биткойн как цифровую версию золота и успешную защиту от инфляции. Пол Тюдор Джонс, Рэй Далио и Джордан Петерсон — вот некоторые примеры. Представление о том, что BTC может служить подходящим инструментом против инфляции, исходит из его ограниченного предложения (когда-либо существовал только 21 миллион монет), доступности и децентрализации (он не печатается и не контролируется центральными банками).

Функция доступности особенно интересна, поскольку некоторые из упомянутых активов, которые обычно считаются безопасными убежищами, не так легко доступны, как BTC. Все, что нужно пользователям, чтобы попасть в блокчейн биткойнов, — это доступ в Интернет, и если они решат использовать централизованные биржи, они смогут создавать учетные записи и довольно быстро проходить проверку. Инвесторы также могут покупать очень небольшие количества BTC (им не обязательно покупать их целиком).

Биткойн-бык Майкл Сэйлор недавно заявил, что уровень инфляции в США на самом деле выше, чем заявляют власти, и посоветовал людям искать убежища в первичном цифровом ресурсе.

#Инфляция хуже, чем вы думаете, и #Биткойн лучше, чем вы думаете.

– Майкл Сэйлор⚡️ (@saylor) 12 апреля 2022 г.

Следующей страной, где инфляция достигла пика за 40 лет, является Великобритания. Помимо упомянутых выше причин, локальный кризис был вызван выходом страны из ЕС, шагом, известным как Brexit. Эксперты ожидают, что это, вероятно, повысит стоимость жизни в Великобритании из-за ее разорванных экономических связей с остальной Европой.

Недавний отчет Coinbase показал, что крипто-принятие в Великобритании растет, поскольку 33% британцев уже погрузились в этот класс активов. Биткойн и эфир являются наиболее популярными, в то время как Dogecoin и Binance Coin замыкают топ-4.

В других странах царит рекордная инфляция

В апреле самая большая по площади страна в Южной Америке – Бразилия – отметила самый резкий рост уровня инфляции за один месяц, поскольку индекс потребительских цен IPCA вырос с 11,04% в марте до 12,1% 30 дней спустя.

В свете экономической нестабильности, согласно опросу Gemini, бразильцы являются мировыми лидерами по внедрению криптовалюты: 41% участников признались, что владеют биткойнами или альткойнами.

Уровень инфляции в Нигерии также растет каждый месяц и в настоящее время превышает 16%. Интересно, что, по оценкам KuCoin, в одном из финансовых центров Африки насчитывается более 33 миллионов криптоинвесторов (35% из них в возрасте от 18 до 60 лет). Помимо страха перед инфляцией, большая часть нигерийцев распределяет свое богатство на рынке криптовалют, потому что у них ограниченный доступ к финансовым услугам.

Несмотря на отрицательную динамику во всех этих странах, инфляционный кризис в Турции выглядит еще более серьезным. В конце прошлого года национальная фиатная валюта страны — турецкая лира — потеряла значительную часть своей стоимости по отношению к доллару США. Многие винили президента Эрдогана, чья неоднозначная политика могла привести к резкому падению.

В марте этого года уровень инфляции в Турции превысил 60% (в годовом исчислении). Золото по-прежнему является самым важным и широко используемым инвестиционным инструментом в стране, но с этим могут быть проблемы, поскольку авторитетное правительство призвало население сдать свои запасы драгоценных металлов для поддержки экономики.

В то же время местные жители постепенно переключают свое внимание на биткойн и даже на Tether, который, поскольку он привязан 1:1 к доллару США, позволяет людям покупать ближайший доступный вариант доллара, но уже на блокчейне.